Custos associados aos fundos

As remunerações cobradas pelos serviços da sociedade gestora e pelo depositário, bem como os demais custos, devem constar, expressamente, dos prospetos completo e a IFI do fundo. Há que distinguir entre as despesas deduzidas ao próprio fundo e as que são pagas diretamente pelo subscritor.

São deduzidas ao fundo a comissão de gestão e a comissão de depósito. Os prospetos dos fundos têm de mencionar o valor da taxa de encargos correntes (também conhecida por TER em inglês).

Apesar de serem deduzidos automaticamente ao fundo, estes custos influenciam o rendimento do investidor. Se dois fundos tiverem um rendimento anual de 7%, mas um cobrar 1% ao ano e o outro 2%, este último terá menos dinheiro para dar ao subscritor.

O participante tem de pagar diretamente a comissão de subscrição e a comissão de resgate. Em alguns fundos, as comissões de resgate dependem do tempo que o participante manteve as UP em seu poder. A estrutura da comissão de resgate poderá ser do tipo: 2% até 15 dias; 1% até 30 dias; 0,5% até 365 dias; 0% para mais de 365 dias. O montante cobrado pode anular o interesse da aplicação. Por exemplo, se quiser recuperar o dinheiro ao fim de três ou quatro dias, nalguns fundos poderá não ganhar nada, noutros até poderá receber menos do que o montante investido.